Internationale Rechnungslegungsstandards - IFRS BREAKING DOWN Internationale Rechnungslegungsstandards - IFRS IFRS dient der Sicherung von Stabilität und Transparenz in der gesamten Finanzwelt. Dies ermöglicht Unternehmen und Privatanlegern, fundierte finanzielle Entscheidungen zu treffen, da sie genau sehen können, was mit einem Unternehmen geschehen ist, in das sie investieren möchten. IFRS sind Standard in vielen Teilen der Welt, einschließlich der Europäischen Union und vielen Ländern in Asien und Südamerika, aber nicht in den Vereinigten Staaten. Die Securities and Exchange Commission (SEC) ist dabei, zu entscheiden, ob sie die Standards in Amerika annehmen oder nicht. Länder, die am meisten von den Standards profitieren sind diejenigen, die viel internationales Geschäft zu tun und zu investieren. Die Befürworter deuten darauf hin, dass eine globale Verabschiedung von IFRS Kosteneinsparungen bei alternativen Vergleichskosten und Einzeluntersuchungen einsparen würde, während Informationen auch freier fließen könnten. IFRS werden manchmal mit den International Accounting Standards (IAS) verwechselt. Welche die älteren Standards sind, die IFRS ersetzt. IAS wurden von 1973 bis 2000 ausgegeben. Ebenso hat das International Accounting Standards Board (IASB) das International Accounting Standards Committee (IASC) im Jahr 2001 ersetzt. Standard IFRS Anforderungen IFRS decken eine breite Palette von Rechnungslegungsaktivitäten ab. Es gibt bestimmte Aspekte der Geschäftspraxis, für die IFRS verbindliche Regeln festlegt. Bilanz: Dies wird auch als Bilanz ausgewiesen. IFRS beeinflussen die Art und Weise, wie die Bestandteile einer Bilanz ausgewiesen werden. Gesamtergebnisrechnung. Dies kann in Form einer einzigen Erklärung erfolgen, oder sie kann in eine Gewinn - und Verlustrechnung und eine Aufstellung über sonstige Erträge, einschließlich Sachanlagen, aufgeteilt werden. Eigenkapitalveränderungsrechnung. Auch bekannt als eine Gewinn - und Verlustrechnung, dokumentiert dies die Unternehmen Veränderung in Ergebnis oder Gewinn für die gegebene Periode. Mittelflussrechnung. Dieser Bericht fasst die Unternehmen finanziellen Transaktionen in der angegebenen Periode, trennt den Cashflow in Operations, Investing und Finanzierung. Zusätzlich zu diesen grundlegenden Berichten muss ein Unternehmen auch eine Zusammenfassung seiner Rechnungslegungsgrundsätze angeben. Der vollständige Bericht wird häufig neben dem vorherigen Bericht gesehen, um die Veränderungen in der Gewinn - und Verlustrechnung zu zeigen. Ein Mutterunternehmen muss für jede Tochtergesellschaft separate Kontenberichte erstellen. IFRS vs. American Standards Es bestehen Unterschiede zwischen IFRS und anderen Ländern, die allgemein anerkannte Rechnungslegungsstandards (GAAP) betreffen, die sich auf die Berechnung eines Finanzkennzahlens auswirken. Beispielsweise sind die IFRS nicht so streng bei der Erfassung von Umsätzen und erlauben es Unternehmen, früher Einnahmen zu erzielen, so dass eine Bilanz unter diesem System einen höheren Ertragsstrom aufweisen könnte. IFRS haben auch unterschiedliche Anforderungen an Aufwendungen, zum Beispiel, wenn ein Unternehmen Geld für die Entwicklung oder eine Investition für die Zukunft ausgibt, es muss nicht unbedingt als Aufwand erfasst werden (es kann aktiviert werden). Ein weiterer Unterschied zwischen IFRS und GAAP ist die Festlegung der Art und Weise, wie Inventur bilanziert wird. Es gibt zwei Möglichkeiten, dies zu verfolgen, zuerst in der ersten (FIFO) und letzte in der ersten Runde (LIFO). FIFO bedeutet, dass das jüngste Inventar bleibt unverkauft, bis älteren Lagerbestand verkauft wird LIFO bedeutet, dass die jüngste Inventur ist die erste verkauft werden. IFRS verbietet LIFO, während amerikanische Standards und andere erlauben den Teilnehmern, frei zu verwenden. Geschichte der IFRS IFRS stammt aus der Europäischen Union, mit der Absicht, die Geschäfte und Konten auf dem ganzen Kontinent zugänglich zu machen. Die Idee verbreitete sich schnell weltweit, da eine gemeinsame Sprache eine größere Kommunikation weltweit erlaubte. Obwohl nur ein Teil der Welt IFRS verwendet, sind die teilnehmenden Länder auf der ganzen Welt verbreitet und nicht auf eine geografische Region beschränkt. Die Vereinigten Staaten haben noch keine IFRS verabschiedet, wie viele die amerikanischen GAAP. Wie der Goldstandard jedoch, da IFRS mehr eine globale Norm wird, kann sich diese Änderung ändern, wenn die SEC entscheidet, dass IFRS für amerikanische Anlagepraktiken geeignet sind. Derzeit verwenden etwa 120 Länder in irgendeiner Weise IFRS und 90 davon verlangen sie und entsprechen voll und ganz den IFRS-Vorschriften. IFRS werden von der IFRS-Stiftung geführt. Ziel der IFRS-Stiftung ist es, den Finanzmärkten weltweit Transparenz, Rechenschaftspflicht und Effizienz zu vermitteln. Nicht nur die IFRS-Stiftung liefert und überwacht diese Standards, sondern bietet auch Anregungen und Ratschläge für diejenigen, die von den Praxisleitlinien abweichen. Die offizielle IFRS-Website enthält weitere Informationen über die Regeln und die Geschichte des IFRS. Ziel der IFRS ist es, internationale Vergleiche so einfach wie möglich zu machen. Dies ist schwierig, da jedes Land zu einem großen Teil seine eigenen Regeln hat. Zum Beispiel unterscheiden sich US-GAAP von kanadischen GAAP. Das Synchronisieren von Rechnungslegungsstandards auf der ganzen Welt ist ein fortlaufender Prozess in der internationalen Bilanzierungsgesellschaft. Drei gemeinsame Währungsumrechnungsfehler Obwohl die Regeln für die Rechnungslegung von Fremdwährungsübersetzungen sich in vielen Jahren nicht geändert haben, bestehen Fehler in diesem Bereich. Solche Fehler können zu falschen Angaben in der Finanzberichterstattung führen, die unter dem Strich stehen, falsches Verständnis von Geschäftsergebnissen verursachen und die Unternehmen einer möglichen Regulierungskontrolle aussetzen. Ein wesentlicher Faktor für die Beteiligung an Devisenreporting ist die Tatsache, dass U. S.-Unternehmen zunehmend offshore nach Wachstum suchen. Die US-Exporte wachsen in einem gesunden Tempo, da ein sinkender Dollar Waren aus den USA billiger in Übersee macht. Mit der Zunahme der ausländischen Transaktionen kommt eine parallele Erhöhung der Devisenberichterstattung, und da viele Unternehmen Geschäfte in mehreren Ländern machen, ist die Komplexität solcher Berichterstattung auf dem Vormarsch. Das Risiko von Rechnungslegungsfehlern bei Fremdwährungsgeschäften wurde durch eine erhebliche Volatilität des US-Dollars gegenüber anderen Währungen, insbesondere in den letzten 18 Monaten, verstärkt. Und diese Volatilität wird wahrscheinlich fortgesetzt, angesichts der jüngsten Schlagzeilen, wie die Spike in den Yens Wert nach Japans verheerende Erdbeben im vergangenen März, der Anstieg der Chinas Yuan zu einem neuen High im Vergleich zu den US-Dollar im vergangenen Sommer und runaway Inflation in den Entwicklungsländern wie Venezuela. DREI GEMEINSAME MISCHUNGEN Da die Unternehmen ihre Präsenz auf globalen Märkten ausbauen, ist es wichtiger denn je, die häufigsten Fallstricke zu verstehen und anzugehen, die mit der Arbeit mit Fremdwährungen verbunden sind. Dieser Artikel untersucht drei häufige Fehler, die Buchhalter in Bezug auf die Berichterstattung der ausländischen Währungen zu machen. Vermeidung dieser Fallstricke kann einen großen Unterschied zu Unternehmen Jahresabschlüsse. Fehler 1: Ausblenden von Fremdwährungsgewinnen und - verlusten im sonstigen Ergebnis (OCI), anstatt sie im Periodenergebnis zu erfassen. Der erste gemeinsame Fehler ist schwer zu erkennen, ohne zu wissen, wie das Rechnungswesen Tochtergesellschaften konsolidiert. Dieser Fehler tritt auf, wenn ein Unternehmen einen Fremdwährungsgewinn oder - verlust in OCI anstelle des Nettoeinkommens klassifiziert. Eine solche Fehlklassifizierung klingt gutartig, aber es fehlt Nettoeinkommen und versteckt den Gewinn oder Verlust in einem Konto, das normalerweise als Teil der Erklärung über die Veränderungen des Eigenkapitals präsentiert wird. Dieser Fehler kann entstehen, wenn ein Unternehmen ein konzerninter - nes Konto (z. B. eine Intercompany-Forderung eines Tochterunternehmens) in den Büchern von Unternehmen mit unterschiedlichen funktionalen Währungen erfasst. Die Frage geht dahin, wie ein Konzernzwischenabschluss zu bilanzieren ist, wenn jeder der Parteien den Saldo in verschiedenen Währungen erfasst hat (z. B. das Mutterunternehmen den Saldo in US-Dollar aufzeichnet, während die Tochtergesellschaft den Saldo in Euro aufzeichnet). Zur Veranschaulichung gehen wir davon aus, dass die Muttergesellschaft A am 1. Januar 2011 10 Millionen an ihre Tochtergesellschaft in Deutschland leiht und das Darlehen in US-Dollar fällig ist. Zu diesem Zeitpunkt hat das Mutterunternehmen A in seiner Bilanz eine Forderung in Höhe von 10 Mio. und in der Bilanz 6.961 Tsd. Unter der Annahme, dass die deutsche Tochtergesellschaft den Wechselkurs von 1 0,6961 in ihrer Bilanzbuchung verwendet hat, sollte die Konzernbilanz eliminiert werden, wenn das Euro-Guthaben in US-Dollar umgerechnet wird (siehe Abbildung 1). Angenommen, Sondern dass am 31. März 2011 die Muttergesellschaft A ihren Abschluss anzugeben hat. Der jeweilige Wechselkurs beträgt 1 0.7433. Wegen der Änderung des Wechselkurses werden die Konzernzwischenabschlüsse (vor jeglichen Währungsumrechnungen) nicht mehr ausgeglichen (siehe Ziffer 2). Daher hat die deutsche Tochtergesellschaft ihre Haftung gegenüber der Muttergesellschaft A von 6.961.000 auf 7.433.000 zu begrenzen. Die Tochtergesellschaft wird ihre Haftung für 472.000. Die Frage ist, wie die deutsche Tochtergesellschaft die Gegenbuchung auf diese Transaktion aufnehmen sollte. Der häufige Fehler besteht darin, die Sollseite dieser Transaktion als Teil der Währungsumrechnung zu erfassen, die im OCI enthalten ist. Grundsätzlich sollte die Sollseite dieser Transaktion in das Nettoeinkommen und nicht nur als Bestandteil des OCI einbezogen werden. Es gibt jedoch eine Ausnahme von der allgemeinen Regel. Fremdwährungsgewinne und - verluste auf konzerninternen Konten, die im Wesentlichen dauerhaft sind, werden von der Ermittlung des Nettoeinkommens ausgeschlossen und stattdessen als OCI erfasst. Wenn das konzerninterne Konto im Wesentlichen eine permanente Beteiligung an der Tochtergesellschaft ist, sollte der Gewinn oder Verlust auf diesem Konto vom Nettoeinkommen ausgeschlossen werden. Sofern das konzerninterne Konto dieser engen Ausnahme nicht entspricht, sollten Fremdwährungsgewinne und - verluste auf konzerninternen Konten in die Ermittlung des Reingewinns einbezogen werden. Normale konzerninterne Konten generieren einen Gewinn oder Verlust, der sich gewöhnlich in den Büchern der Tochtergesellschaft niederschlägt, die in einer funktionalen Währung außer der Berichtswährung des Mutterunternehmens tätig sind. Dieser Gewinn oder Verlust wird bei der Konsolidierung nicht eliminiert. Dieser Punkt scheint counterintuitive und könnte an der Wurzel vieler Fehler in diesem Bereich. 3 zeigt ein Beispiel für die Übersetzung einer Tochtergesellschaft, die in einer ausländischen funktionalen Währung im Rahmen der ordnungsgemäßen Buchführung tätig ist, während Anlage 4 ein Beispiel für den häufigen Fehler zeigt. In diesen Beispielen hat eine Muttergesellschaft 2 Million an eine Tochtergesellschaft ausgeliehen, deren funktionale Währung der Euro ist. Die Tochtergesellschaft verzeichnete den Betrag auf seine Bücher zu dem damals gültigen Satz1 0,7000. Im nächsten Berichtszeitraum lag der anwendbare Wechselkurs bei 1 0,6000. Wie Sie vergleichen Ausstellung 3 bis Ausstellung 4. beachten Sie, wie subtil der Fehler auftreten kann. Fehler 2: Vorbereitung der konsolidierten Geldflussrechnung auf Basis der in der Konzernbilanz ausgewiesenen Beträge. Der zweite häufige Fehler ist die falsche Darstellung der Kapitalflussrechnung durch die Zuordnung von Änderungen der Zahlungsströme aus den Auswirkungen von Fremdwährungszinsen auf einzelne Cash-Flow-Posten. US GAAP verlangt, dass die Kapitalflussrechnung Änderungen in den Zahlungsströmen zu dem Kurs anzeigen, der zum Zeitpunkt des Cash Flows stattgefunden hat, obwohl die Regeln die Verwendung des durchschnittlichen Zinssatzes zulassen, der während des Zeitraums wirksam ist, wenn er sich dem Zeitplan des Bargeldes annähernd annähert Fließt. Das Problem ist, dass viele Vorbereiter die Kapitalflussrechnung nach der indirekten Methode darstellen. Bei der Erstellung der Kapitalflussrechnung für ein konsolidiertes Unternehmen, das in mehr als einer funktionalen Währung tätig ist, ist es einfach, eine Kapitalflussrechnung auf Basis der Konzernbilanzen der laufenden und früheren Periode zu erstellen, aber nicht korrekt. Die Konzernbilanzen wurden unter Verwendung der zum jeweiligen Bilanzstichtag geltenden Umrechnungskurse erstellt, sollten jedoch mit dem im Berichtszeitraum geltenden durchschnittlichen Wechselkurs in die Berichtswährung umgerechnet werden. Die Unterschiede zwischen diesen Sätzen können erheblich sein. Auch wenn der Unterschied zwischen den Wechselkursen relativ gering ist, ist der Fehler oft offensichtlich angesichts eines Unternehmensabschlusses, weil entweder die Kapitalflussrechnung die Werbebuchung, die verwendet wird, um die Auswirkungen von Fremdwährungen auf die Zahlungsströme oder Veränderungen zu berücksichtigen, weglassen wird In den Zahlungsströmen, entsprechen in ihrer Summe den Veränderungen der in der Konzernbilanz ausgewiesenen Beträge. Der richtige Weg zur Erstellung einer konsolidierten Geldflussrechnung erfordert ein wenig Arbeit. Der Ausweis sollte unter Verwendung der Cashflow-Aktivität auf der funktionalen Währungsebene erstellt werden, die in die Berichtswährung umgerechnet wurde, und zwar unter Verwendung des durchschnittlichen Wechselkurses für den Zeitraum. Beispielsweise sollte ein Mutterunternehmen, das Jahresabschlüsse in US-Dollar anweist, die Tochtergesellschaften haben, die den Euro und den Yen verwenden, drei Geldflussrechnungen erstellen. Dollar, Euro und Yen. Die in Euro und Yen für jede Tochtergesellschaft aufgestellten Jahresabschlüsse würden mit dem durchschnittlichen Wechselkurs in US-Dollar umgerechnet, und alle drei würden unter Berücksichtigung von Eliminierungseinträgen zur Bildung der konsolidierten Kapitalflussrechnung zusammengefasst. (Hier klicken, um die Exponate 5 und 6 herunterzuladen, Abbildungen der korrekten und falschen Möglichkeiten zur Erstellung einer konsolidierten Geldflussrechnung.) Fehler 3: Die Anerkennung der Notwendigkeit, die Rechnungslegung für Fremdwährungsübersetzungen in hochinflationären Umgebungen zu ändern, wird nicht erkannt. Unternehmen können nicht erkennen, dass sie in einer Wirtschaft tätig sind, die in hohem Maße inflationär geworden ist und daher ihre Rechnungslegung für Fremdwährungsübersetzungen nicht angemessen ändern. Im Wesentlichen werden sie weiterhin Währungsumrechnungsdifferenzen im OCI berücksichtigen und weiterhin alle Vermögenswerte und Verbindlichkeiten zu den aktuellen Umrechnungskursen übersetzen. Nach US-GAAP ist es jedoch erforderlich, dass die in einem stark inflationären Umfeld tätigen Jahresabschlüsse der ausländischen Einheit neu bewertet werden, als ob die funktionale Währung die Berichtswährung wäre, was in der Regel dazu führt, dass Übersetzungsanpassungen in der Gewinn - und Verlustrechnung ausgewiesen werden Zur Umrechnung nichtmonetärer Vermögenswerte und Verbindlichkeiten verwendet werden. Ein Beispiel hierfür ist Venezuela, das zum 30. November 2009 einen sehr inflationären Status für US-GAAP-Zwecke erreichte. Zu diesem Zeitpunkt würde eine US-Gesellschaft mit einer venezolanischen Tochtergesellschaft die Verwendung von Bolivar als funktionale Währung der venezolanischen Tochtergesellschaft einstellen. Die Tochtergesellschaft würde zum 30. November 2009 Vermögenswerte und Verbindlichkeiten in US-Dollar umvermieten, und diese Beträge würden die bilanzielle Grundlage für Vermögenswerte und Schulden für die venezolanische Tochtergesellschaft werden. Die Tochtergesellschaft sollte die monetären Vermögenswerte und Verbindlichkeiten zu aktuellen (dh bilanziellen) Wechselkursen messen und einen Gewinn oder Verlust aus der Umrechnung im Periodenergebnis erfassen. Dies unterscheidet sich erheblich von den Regeln vor der Anwendung einer stark inflationären Bilanzierung, wenn solche Gewinne und Verluste nur im OCI erfasst würden. DREI MÖGLICHE WEGE ZUR ERMITTLUNG DES RISIKOS DER VERGÜTUNG Unternehmen können das Risiko verringern, die Rechnungsführungsregeln für Währungsumrechnungen falsch anzuwenden und damit die Jahresabschlüsse falsch zu beurteilen: Schritt 1: Verständliche Rechnungslegungsgrundsätze annehmen. U. S.-Unternehmen, die im Ausland tätig sind, sollten eine starke unternehmensinterne Richtlinie über die Übersetzung von konzerninternen Konten entwickeln und einhalten. Mit anderen Worten, ein Unternehmen sollte klare Richtlinien, die niedrigere Ebene Buchhaltung Personal können leicht folgen. Eine gut dokumentierte Politik würde das Personal über eine angemessene Bilanzierung von Fremdwährungsgeschäften erziehen und die notwendigen periodischen Umwandlungsanpassungen in die normalen Monatsabschlussprozesse der Unternehmen einbetten. Schritt 2: Prüfen Sie das System. Globale Unternehmen sollten außerdem sicherstellen, dass jedes Rechnungswesen, das zur Durchführung von Konsolidierungsverfahren verwendet wird, die Prozesse in Übereinstimmung mit US-GAAP bearbeitet. Im Idealfall wird es dem System ermöglichen, einen klaren Weg von Fremdwährungsübersetzungen zu sehen, der aus den Abschlüssen zurückverfolgt werden kann. Unternehmen, die ein Black-Box-System einsetzen, bei denen Jahresabschlüsse von Tochtergesellschaften in einer Fremdwährung stammen und das System den Konzernabschluss ausspiegelt, haben möglicherweise Schwierigkeiten, Fremdwährungsfehler zu erkennen. Diese Unternehmen sollten in der Lage, hinter die Buchhaltung Systems Vorhang zu verstehen, wie Konten übersetzt und konsolidiert werden. Schritt 3: Umsetzung geeigneter interner Kontrollen. Globale Unternehmen sollten auch interne Kontrollen implementieren, um Fehldarstellungen in Fremdwährungsgewinnen und - verlusten zu analysieren und aufzudecken. Diese Kontrollen sollten die im Jahresüberschuss enthaltenen Konten und das im OCI enthaltene Übersetzungskonto analysieren. Die Kontrollen sollten auch die Aktivitäten der Gesellschaft für erhebliche oder ungewöhnliche Fremdwährungstransaktionen überwachen. IFRS VS. U. S. GAAP Die drei hier diskutierten Fehler können auftreten, unabhängig davon, ob ein Unternehmen IFRS oder U. S. GAAP anwendet. Allerdings ist es bemerkenswert, wie Unterschiede in den Regeln zwischen IFRS und U. S. GAAP könnte Auswirkungen auf die Mischung der funktionalen Währungen von globalen Unternehmen verwendet. Die wesentlichen Unterschiede zwischen IFRS und U. S. GAAP spielen nur in hochinflationären Umgebungen oder bei der Auswahl oder Änderung einer funktionalen Währung des Unternehmens eine Rolle. Sobald ein Unternehmen entschlossen ist, in einem stark inflationären Umfeld zu agieren, differieren IFRS und U. S. GAAP deutlich. IFRS verwendet einen Ansatz, der die historischen Beträge (ggf. einschließlich der Vergleichsbeträge des Vorjahres) unter Berücksichtigung der Periodenraten in ihren aktuellen Wert umrechnet. U. S. GAAP hingegen diktiert, dass das Unternehmen die Berichtswährung als funktionale Währung anwendet. Bei der Auswahl einer funktionalen Währung identifiziert IFRS primäre und sekundäre Faktoren zu berücksichtigen. U. S. GAAP listet auch Faktoren für die Betrachtung bei der Auswahl auf, weist aber ihnen gleiches Gewicht zu. Wenn ein Unternehmen seine funktionale Währung ändert, berücksichtigt IFRS die Änderung prospektiv. U. S. GAAP erfordert jedoch unter bestimmten Umständen eine retrospektive Anwendung der Änderung. IFRS und U. S. GAAP verwenden auch eine andere Nomenklatur für Fremdwährungsangelegenheiten. Beispielsweise bezieht sich IFRS auf Darstellungswährung, aber US-GAAP verwendet Berichtswährung. Abgesehen von den oben erwähnten Unterschieden sind jedoch die beiden Bilanzierungsgrundlagen gleich, und dementsprechend könnten die hier beschriebenen Fehler auftreten, wenn ein Unternehmen IFRS oder U. S. GAAP anwendet. Klicken Sie hier, um detaillierte Beispiele von Mistake 2 herunterzuladen. Fremdwährung spielt eine größere Rolle in der Finanzberichterstattung, da die US-Unternehmen zunehmend auf ausländische Märkte für Wachstum schauen. Unternehmen, die an ausländischen Märkten teilnehmen, sollten sich über drei häufige Fehler bei der Rechnungslegung von Fremdwährung bewusst sein. Sie verstecken Fremdwährungsgewinne und - verluste im sonstigen Ergebnis, anstatt sie im Periodenergebnis zu bilanzieren, um die konsolidierte Kapitalflussrechnung auf der Grundlage der in der Konzernbilanz ausgewiesenen Beträge zu erstellen und die Notwendigkeit einer Änderung der Rechnungslegung für Fremdwährungsübersetzungen nicht zu erkennen In stark inflationären Umgebungen. Unternehmen können ihr Risiko für die fehlerhafte Anwendung der Rechnungsführungsregeln für Fremdwährungsübersetzungen in drei wesentlichen Punkten reduzieren: Annahme verständlicher Bilanzierungs - und Bewertungsmethoden unter Verwendung geeigneter Modelle und Umsetzung angemessener interner Kontrollen. Unternehmen müssen auf der Devisentermingeschäftsbuchung bleiben. Mit dem Ausmaß der ausländischen Aktivität steigt, ist es leicht, kostspielige Fehler in den Jahresabschlüssen zu machen. Scott L. Spencer (Scott. spencercrowehorwath) ist ein Partner und Glenn E. Richards (Glenn. richardscrowehorwath) ist ein Senior Manager mit Crowe Horwath LLP, beide in der Eiche Brook, Ill. Büro. Um zu diesem Artikel zu kommentieren oder eine Idee für einen anderen Artikel vorzuschlagen, wenden Sie sich an Kim Nilsen, Chefredakteur bei knilsenaicpa. org oder 919-402-4048panies, die die Ergebnisse der ausländischen Operationen, die auf lokale Währungen lauten, konsolidieren müssen Dollars (USD). ASC 830 (aka FAS 52) liefert die Rechnungslegungs - und Berichtsanforderungen für Fremdwährungstransaktionen und die Umrechnung von Abschlüssen aus einer Fremdwährung in die Berichtswährung. ASC 830 gilt auch für die Umrechnung von Abschlüssen im Konsolidierungs - oder Konsolidierungskreis oder in der Equity-Methode. Unternehmen, die nach den International Financial Reporting Standards (IFRS) berichten, unterliegen dem International Accounting Standard Nr. 21, Auswirkungen von Änderungen der Wechselkurse (IAS 21), die dem ASC 830 im Wesentlichen ähnlich sind. Remezmentierung und Übersetzung Die gesamte Aufgabe der Fremdwährung Übersetzung kann als Bestimmen des korrekten Wechselkurses verstanden werden, der bei der Umwandlung der einzelnen Bilanzpositionen aus der Fremdwährung in USD verwendet wird. Die Übersetzungsanpassung ist ein inhärentes Ergebnis dieses Prozesses, bei dem Bilanz - und GuV-Positionen zu unterschiedlichen Kursen umgerechnet werden. ASC 830 legt folgende Schritte fest: Festlegung der funktionalen Währung Die funktionale Währung ist definiert als die Währung des primären wirtschaftlichen Umfelds, in dem das Unternehmen tätig ist. In der Regel handelt es sich dabei um die Währung, in der die Mehrheit der Tochterunternehmen tätig ist. Diese Aufgabe kann schwieriger sein, als es scheint und kann eine erhebliche Beurteilung erfordern. Die funktionale Währung ist nicht notwendigerweise die Heimatwährung oder die Währung, in der die Tochtergesellschaft ihre Bücher behält. Eine funktionierende Währung kann die Währung des Landes sein, in dem sich das Unternehmen befindet (Heimatwährung), die Berichtswährung der übergeordneten Einheiten oder die Währung eines anderen Landes. Fremdwährungstransaktionen und Neubewertung Wenn die funktionale Währung des Tochterunternehmens nicht die Heimatwährung ist, wird die zeitliche (historische) Methode angewandt. Nach dieser Methode werden die nicht monetären Bilanzkonten und die entsprechenden Gewinn - und Verlustrechnungen unter Verwendung historischer Wechselkurse neu bewertet. Der Neubewertungsprozess sollte zu demselben Ergebnis führen, als ob die Konzernrechnungssätze in der funktionalen Währung beibehalten worden wären. Anpassungen, die sich aus dem Neubewertungsprozess ergeben, werden grundsätzlich im Jahresüberschuss erfasst. Übersetzung von Fremdwährungsabschlüssen Nachdem der Neubewertungsprozess abgeschlossen ist oder die funktionale Währung die Heimatwährung ist, wird die aktuelle Kursmethode verwendet. Die aktuelle Methode übersetzt alle Vermögenswerte und Schulden zum aktuellen Tagessatz zum Zeitpunkt der Übersetzung. Eigenkapitalposten, mit Ausnahme des Bilanzgewinns, werden zu den jeweiligen Kassakurskursen zu jedem Transaktionsdatum (spezifische Identifikation) umgerechnet. Die Gewinnrücklagen werden mit dem gewichteten Durchschnittskurs des betreffenden Jahres umgerechnet, mit Ausnahme von Komponenten, die mit bestimmten Terminen identifizierbar sind. In diesem Fall werden die Kassakurse für diese Daten verwendet. Erfolgsrechnungspositionen werden mit dem Durchschnittskurs der Periode umgerechnet, es sei denn, dass eine spezifische Identifikation praktikabel ist. Die daraus resultierende Anpassung wird nicht im laufenden Ergebnis, sondern im sonstigen Ergebnis als separater Bestandteil des Eigenkapitals erfasst. Unter FAS 52 wird die zeitliche Methode auch dann eingesetzt, wenn die Tochtergesellschaft in einem stark inflationären Umfeld arbeitet. Die daraus resultierende Anpassung wird wiederum erfolgswirksam erfasst. Unternehmen, die nach IFRS berichten, behandeln dies durch die Neubewertung des Jahresabschlusses zur aktuellen Bilanzsumme, um die aktuelle Kaufkraft darzustellen. GAAP hingegen lässt generell keine inflationsbereinigten Jahresabschlüsse zu. Stattdessen erfordert es die Verwendung einer stabileren Währung als funktionale Währung. Equity-Methode Beteiligungsgesellschaften Gemäß der ASC 830-10-15-5 sollte ein nach der Equity-Methode bilanzierter Fremdwährungsabschluss eines ausländischen Unternehmens in die Berichtswährung umgerechnet werden, in der gleichen Weise wie der Abschluss eines konsolidierten ausländischen Beteiligungsunternehmens. Zunächst ist die funktionale Währung des Beteiligungsunternehmens zu ermitteln und Transaktionen, die in anderen Währungen als ihrer funktionalen Währung denominiert sind, neu zu messen. Wenn sich die funktionale Währung des Equity-Methode-Beteiligungsunternehmens von der Berichtswährung des Equity-Methode-Anlegers unterscheidet, sollte der Abschluss des Beteiligungsunternehmens zum aktuellen Kurs in die Berichtswährung umgerechnet werden, bevor der Saldo der Anlegeranteile ermittelt wird. Fremdwährungsumrechnung ist mehr als eine einfache mechanische Übung. Ein gründliches Verständnis von ASC 830 oder IAS 21 ist erforderlich, und viele Aspekte dieses Prozesses erfordern ein signifikantes Management-Urteil, insbesondere was die Festlegung der funktionalen Währung der Tochtergesellschaft betrifft. Über Vivian M. Pun Vivian M. Pun ist ein Audit Director mit Expertise in SEC-Jahresabschlüssen, Finanzberichten, SOX und Finanzanalyse. EisnerAmper LLP gehört zu den größten Full-Service Beratungs - und Wirtschaftsprüfungsgesellschaften der Nationen. Wir bieten Audit-, Rechnungswesen und Steuer-Dienstleistungen, sowie komplette Suite von professionellen Beratungsdienstleistungen für eine breite Palette von Kunden in vielen Branchen. Wir arbeiten mit Unternehmen aller Größen, darunter mehr als 200 Aktiengesellschaften, sowie mit hochverdienten Privatpersonen und Familienbüros. Wir betreuen Tausende von Finanzinstituten, die den Hedge-, Private-Equity - und Wagnisfondsraum sowie Broker - und Versicherungsgesellschaften umfassen. Wie Unternehmen wachsen, helfen wir ihnen, ihre Ziele bei jedem Schritt des Weges zu erreichen. 1692017 EISNERAMPER LLP. ALLE RECHTE VORBEHALTEN.
No comments:
Post a Comment